学交易 × 没人会教你的那一点点小细节

有人说，只有傻子才免费教人真东西，问题是傻子根本学不来交易。

大家请勿抱有过高的期望值，没人愿意讲的细节我也同样不会讲，我只是傻并不是蠢。

本文只会探讨完善细节的方法，或许能为愚者们带来些许启发。

哲学地思考

你喜欢读小说吗？是否常常不自觉地代入进主角的世界？
当你听过市场中七亏二平一赚的说法后，是否依然觉得自己才是天命之选？
你是否计算了资金翻倍计划，并乐此不疲的YY过？
你是否学过无数技术理论？平日最爱与人坐而谈玄、争辩底蕴深浅？
为何你懂得了所有的道理，却依然做不好交易？

如果学过的理论都对你无用的话，何不放下一切，做个失败无知还有专属节日的愚人呢？

这样，至少能丢掉脑中幻想的人设伪装，然后清醒地明白：

究竟谁才是小说主角的踏脚石、市场上的预备役/万年亏货、不切实际的数学家、眼高手低的嘴炮之王、以及全知无能的傻瓜……呱。

这个世界总是偏爱智者，却对愚人充满了恶意。

真正的傻子和自认为聪明的蠢货组成了世界的庞大根基，日夜劳作奉养着高坐云端的精英智者。

现在，你可以抱着智者教导的聪明面具继续沉睡，或是作为懵懂无知的愚人清醒过来，像孩童一样向自己发问：

• 何为交易之道？

道是事物运行的本质规律。交易之道早有智者大V们用微言大义的公式、或煌煌夺目的论文阐述过。

可惜，我学识不够，只能看懂其中99%……的字和字母。

依个人愚见，我们在交易市场中最接近道的 ，就是交易观 。

金融专家们认为投机无法赚钱，最好投资基金债券组合等获得复合收益。

指标交易者认为均线或成交量引领了价格，神秘设置或放量缩量能够增强交易优势。

大机构认为无法战胜市场，因为它们本身就可以称之为市场。机构交易员同样瞧不上散户，在他们的认知里，使用MT4≈要饭。

人们拥有怎样的交易观，就会怎样去分析和看待市场。

如何看待市场，决定着交易规则和交易行为的最终走向。

交易观除了有离道远近的差异外，并没有绝对的对错。在我看来，都是大道投映在人们心中的虚影。

我们永远无法真正掌握交易之道，但可以凭借对其混沌模糊的理解，实现借假修真。

• 如何得道？

觉醒的傻子无法预料何时会触碰世界的恶意，只要有时间和机会，我希望做个有备而来 的傻瓜，可以从容的伸出手指回以问候：come on asshole 。

如果说交易观是交易的核心主干，那么其余部分都属于细枝末节。

光有主干没有枝节，植物无法存活。

只有核心理念，但缺少完善的细节，没人能做好交易。

交易观指导我们朝哪个方向看、看什么，交易细节则是让我们看得更清晰，看清图表背后的东西，看到潜在的风险，看到如何平衡成本和收益……

对无人教导培训的交易者而言，借假修真或许只有一条途径，那就是用穷举法去多问为什么 ，再设法根据交易观的指导理念搞懂为什么 。

这样做的工作量吗？大，无比巨大！工作时长通常按年计，每天10小时以上年中无休。

是不是觉得太过麻烦，想要获得更轻松容易的方法？

如果这么想，那麻烦可就大了，说明还未放下聪明人的幻想。

真正的智者几行代码下去解决了问题，纯粹的傻瓜夜以继日地劳心费力之后也实现了目的。

唯有聪明人不停寻找着更好的方法，想要省力却没有相应的知识支撑，想要省心又不愿付出过多劳动和金钱，最后一事无成，落得身体与精神上的双倍痛苦。

万物生

• 道生一

市场涵盖的内容包罗万象，对技术分析帮助最大的要点只有一种。

市场价格变化的背后是资金的强弱博弈 ，这种行为有很多称呼，有人直接称其博弈空间（领汇 ），或者使用研究者的名字威科夫（供需+因果+分歧 ），还有人将其拟人化称作聪明钱概念（SMC） 。

当然，还有基于ICT的订单流概念——或许叫做朴素订单流更为贴切，以便同高大上指标型订单流区别开。

可惜无路* 一生二三

订单流与其它以支撑阻力为基础的理论截然不同，订单流关注的重点是流动性的积累、利用与失衡。

市场会以盘整区间、供需结构点和趋势来积累流动性，大型机构通过掠夺流动性来建仓入场，当相对强势的一方扫掉反向订单后，价格会在一定范围内呈现供需失衡状态（学习阶段可用足迹图指标验证理论有效性 ），当价格返回填补失衡并进入机构建仓区域时，便是订单流交易者的入场时机。

订单流从不追逐价格，也不跟随趋势，只是跟随当前的强势订单流，直至其实现传递目标为止。

竖起来的那种* 三生万物

交易理论与实战之间，差的是大当量的高效练习。

而野生交易员与高贵的机构交易者相比，还多出了一环验证与完善 的工作。

再加亿点点小细节可能是上图存在误导，看到有人在评论区询问，画好马是否要将主要功夫花在毛发上？

借书法临帖来讲，假如追求一笔一画都写得像原帖，那大概率只能学到皮毛。因为书帖只是静态的结果，其基础的结构章法和隐藏的运笔使转才值得花时间练习。

练习交易也是同样的道理，我们要去关注价格背后的东西，而不是关注表面的皮毛。在训练自己眼睛和大脑的同时，将吾道一以贯之。

问心

注：以下问题都需要自行拓展、细化！ 若是抱着无所谓的心态，不亲自拿笔或在电脑上详细记录、设计安排清楚，也不是不行，只要能承担缺乏一致性和无规则交易的风险。

（问题不一定完整，想到再补充）

· 自我分析

1. 交易时长与时间如何？ （影响止损、持仓与频率等，如日内走势或日间走势。）
2. 初始本金投入多少？ （若亏损后，能否很快再次筹集新的本金？）
3. 风险承受能力如何？ （能忍受本金连亏回撤的上限？若初始本金亏损是否影响生活？）
4. 盈利目标如何？ （客观 决定仓位管理、交易频率和风格，不要主观幻想！）
5. 是否具备基础知识？ （市场常识、交易品种、交易软件、电脑网络基础）
6. 交易技能的完善程度？ （理论学习-验证-训练-实盘，处于哪个阶段？）
7. 资金管理如何安排？ （单笔仓位的风险值比例或初始合约大小该如何调节？本金亏损达到承受上限后怎么办？如何安排出金、出金比例？）

· 查错洗脑 （交易学习者都有不同程度的认知污染）

1. 学习交易的目的是？ （学交易不是学技术，而是学习如何成为交易者的过程，赚钱是水到渠成的结果）
2. 价格由什么推动？ （市场情绪、均线/趋势线、支撑阻力、人数多的一方……都是错的）
3. 交易就是找到确定性？ （为了追求掌控感，终其一生都在寻找确定性）
4. 想赚大钱就要敢于持仓不动？ （现实中往往从浮盈拿到亏损，贪婪兼无知落得一无所有）
5. 保持轻仓，不要重仓？ （多轻算轻？多重算重？技术不行，轻仓最多死得慢一点）
6. 使用杠杆的危害有多大？ （与第5点有关联，对无知者而言，杠杆=毒药。注：股市场外配资的杠杆确实有毒）
7. 爆仓很正常，实战能更快积累经验？ （将军百战死，壮士十年归）
8. 要准备多套策略应对不同行情？ （八年抗战马上就要开始了，既能预知，何不梭哈？）
9. 关注大师索.巴.利？知乎雪球大V？ （接受污染最快的途径：靠近污染源 。更快的途径：靠近大量污染源）
10. ……

明性

按照实际交易的流程发现并提出问题，通过大量读图训练，解决所有疑问，建立起真正属于自己的分析法和执行法，最后为每个步骤凝练出细致明确的书面交易规则。

· 理论学习

1. 理论的观点是否正确有效？你是如何判断出来的？
2. 这个策略的核心是什么？缺点是什么？
3. 策略的组成部分能否理解？能否与过去经验结合？
4. 学习难点在哪里？是否有类似概念可供借鉴？
5. 学习后改变了什么行为和看法？又培养了什么新行为？

· 市场选择

1. 有哪些你可以参与交易的市场？
2. 为什么选择这个市场？
3. 选择这个交易品种的理由？

· 验证拓展（学习阶段至关重要的环节）★ ★★

【一】首先是关于交易流程的问题：

1. 我到底该从哪里开始？ （PA寻找支阻，供需寻找新鲜供需区，订单流该关注什么呢？ ）
2. 根据我的交易周期，交易前要分析什么？
3. 潜在的入场区和止损位在哪里？为什么？
4. 可能的目标区域在哪里？为什么？
5. 当前资金计划投入的止损成本是多少？
6. 以哪种订单形式入场？各自的风险是什么？
7. 准备如何止盈？如何降低成本风险？
8. 价格没有返回预期的入场位该怎么办？
9. 入场后的价格运动在做什么？ （是否支持预期？或者建立有利的订单流？）
10. 如果价格走势不符合预期该怎么办？
11. 中途发现潜在的入场机会该如何处理？
12. 如何安排持仓计划？
13. 事后如何利用统计数据优化交易？
14. 如何降低不确定性带来的风险？

【二】接下来是如何观察与思考的部分：

1. 价格在不同周期是如何传递的？
2. 那些不同寻常的传递行为在不同周期如何表现？
3. 如何处理不同周期间的观察倍率？ （需理解各周期间的逻辑关系）
4. 动量反转发生在什么位置？
5. 如何区分动量反转与流动性掠夺？
6. 什么是反向订单流？
7. 如何定义流动性池？
8. 流动性被掠夺的那些结构点有什么共性？
9. 价格建立流动性时会呈现出哪些形态或结构？
10. 发生流动性掠夺前处于什么位置？之前和之后各建立了什么？
11. 强势资金入场的成本区在哪里？
12. 如何从图表上判断资金的衰竭或加强？
13. 如何理解pinbar和doji影线背后的故事？
14. 失衡K线在各周期为什么会存在不同？
15. 足迹图/热力图可以用来理解验证订单流的哪些知识点？
16. 如何理解时间周期？有哪些指标可以用于辅助理解？
17. 价格返回HTF上的OB，为什么没进入LTF OB？
18. 为什么5分钟OB有效，1分钟OB无效？
19. LTF有哪些常见的订单行为？
20. 读图时能发现哪些入场机会？是否能理解它背后的逻辑？
21. 如何归纳进出场的条件和规则？
22. 在拟定的交易时间段，该如何开始与结束交易？
23. 逐根K线读图时，如何动态调整对市场意图的理解？
24. ……

【三】读图训练的流程：

1. 什么是读图？

读图是指以后见之明阅读市场图表，反复将理论与案例结合验证，通过假设与统计，最终总结出个人所理解的价格运行规律，以及相应的交易规则。

在读图之前，第一步必定是以包容开放的心态去学习理论 ，等有了一定的理解基础后，再通过大量、快速的学习，刻意创造 出心流涌现 的环境。这样会促使你以某个理念为主干，将各个知识点进行串联。哪怕是之前觉得不好的东西，也能从中提炼出可取之处。

这种状态下，会不断闪现出各种灵感碎片，一定要记得立刻记录下来，以便随后验证。

获得灵感的场合不见得是在学习中，它可能是蹲坑、洗澡或睡前，在放松模式下，压缩堆积的知识更容易得到升华。只要学习积累够了，好点子都是自己突然跳出来的。

这其实就是《论语十则》里学而时习之、学而常思之的道理。

2. 如何读图？

读图的目标，是根据实际的交易流程去发现问题，然后通过阅读图表和验证策略，将问题一个个解决，建立起真正属于自己、适合自己的分析方法和执行方法。

对于需要大量重复训练的交易学习，我将包以德循环（OODA）略作调整，修改为真知螺旋：

观察 - 假设 - 标注 - 验证 - 不断重复之前四步

其中观察、假设和验证是思考流程，标注训练则是自我提升环节。

古人云，我注六经，六经注我。进行标注训练或跳过标注的学习效率截然不同（慢就是快），因为这才是交易者真正的交易日志。是的，在我看来，交易日志是学习阶段的工作，目的是为了完善交易系统，而非记流水账（见目录导读第三章中的案例标注）。

实盘派很强调交易日志的重要性，是因为跳过了学习阶段，如壮士般直接投身市场，渴望在战斗中获得提升。尽管战损率高得吓人，但活下来的确实都是精英。

模拟派则是另一个极端，实在过于温和，容易沉迷于纸上富贵，模拟的资金量经常高得吓人，以至于发育缓慢。

对立志将交易当作创业的人而言，最好吸取上述两者的优点成为学习派，将重心放在前期的学习训练上，并用严肃严格的心态对待模拟环节。

以下为真知螺旋的详解：

• 观察： 根据理论阅读分析大量图表（直接看图并思考，根据价格信息发现因果关系）。
• 假设： 据已知条件进行推理，假设观察到的某种价格运动现象，是符合理论的通用规律。
• 标注： 根据理论将图表截图保存，记录并详细诠释这种现象，同时也是将零散概念融汇理解的方法。
• 验证： 先将标注过的K线，一根根的复盘熟悉；然后逐根复盘更多新的图表，对假设进行验证。
• 再观察： 当假设与实情不符时，重新开始读图，找出原因（一定要发散思维去思考，问题出在哪里：是结构？周期？供需？…？）。
• 再假设： 找到原因后，对之前的假设进行修改调整。
• 再标注 ：……（保存好之前的标注，以供后期翻阅。因为理解能力存在随机性和局限性，存在问题的假设不见得是错的）。
• 再验证 ：……
• ……不断重复以上四步，每个新循环都建立在前一个循环的基础之上，不断更新完善，直到系统的各个环节逐渐成型。

【四】读图训练示意：

从心所欲

查漏补缺，将交易规则内化于心。

新人与其直接进入实盘爆仓厮杀，挫折式教育般自我折磨。不如认真从模拟开始，从一笔笔开平仓中，不断磨练积累坚定的必胜信念，直至呆若木鸡之境（槑槑囧）。

· 严肃模拟

· 轻量化实盘

【正在补充细节，更新至读图训练，内容预估还有35%+】